早在2001年，華融資產(chǎn)設(shè)立網(wǎng)站“華融資產(chǎn)在線拍賣專區(qū)”用以發(fā)布公告，展示資產(chǎn)信息。不過那時(shí)的網(wǎng)絡(luò)，更多是滿足公示的要求。

2003年，中關(guān)村技術(shù)產(chǎn)權(quán)交易所發(fā)起成立“金融資產(chǎn)超市”，為四大不良資產(chǎn)產(chǎn)管理公司構(gòu)建在線轉(zhuǎn)讓信息平臺(tái)和金融資產(chǎn)股權(quán)債權(quán)托管平臺(tái)和交易服務(wù)平臺(tái)。

隨著不良資產(chǎn)市場生態(tài)的發(fā)展以及體量、參與者的增大，越來越多人在考慮互聯(lián)網(wǎng)+不良資產(chǎn)模式。這其中有在資產(chǎn)招商端和處置端都在摩拳擦掌的。

不良資產(chǎn)市場的擴(kuò)容和競爭的激烈迫使金融機(jī)構(gòu)去尋求更加多元的處置渠道。信息化時(shí)代的大潮，“互聯(lián)網(wǎng)+”的概念，大數(shù)據(jù)等技術(shù)的進(jìn)步，客觀上創(chuàng)造了金融互聯(lián)網(wǎng)化的條件。

2012年，最高人民法院開通訴訟資產(chǎn)網(wǎng)，將訴訟資產(chǎn)涉及的查封及處置資產(chǎn)進(jìn)行網(wǎng)上的公示和競拍，同年浙江省高院與淘寶網(wǎng)合作開展“司法拍賣平臺(tái)”。

其實(shí)早在2010年重慶就開啟了司法拍賣的互聯(lián)網(wǎng)競價(jià)系統(tǒng)。由于阿里的平臺(tái)、資源、用戶及影響力，司法拍賣的“淘寶模式”走的比較快。也有其他一些機(jī)構(gòu)紛紛參與司法拍賣。

最高人民法院于2016年8月2日發(fā)布了《最高人民法院關(guān)于人民法院網(wǎng)絡(luò)司法拍賣若干問題的規(guī)定》（法釋〔2016〕18號(hào)），對(duì)網(wǎng)絡(luò)司法拍賣制訂了詳細(xì)規(guī)范。

同時(shí)為進(jìn)一步規(guī)范網(wǎng)絡(luò)司法拍賣行為，最高人民法院出臺(tái)了《最高人民法院關(guān)于建立和管理網(wǎng)絡(luò)服務(wù)提供者名單庫的辦法》，對(duì)全國性網(wǎng)絡(luò)服務(wù)提供者名單庫的建立和管理進(jìn)行規(guī)范。

最高人民法院2016年11月25日發(fā)布了《最高人民法院關(guān)于司法拍賣網(wǎng)絡(luò)服務(wù)提供者名單庫的公告》，確定將淘寶網(wǎng)、京東網(wǎng)、人民法院訴訟資產(chǎn)網(wǎng)、公拍網(wǎng)及中拍網(wǎng)5家平臺(tái)納入名單庫。2019年又增補(bǔ)了工商銀行融e購和北京產(chǎn)權(quán)交易所進(jìn)入名單。

司法拍賣本身就是不良資產(chǎn)處置中的重要一個(gè)環(huán)節(jié)，網(wǎng)絡(luò)司法拍賣的盛行無疑加速了不良資產(chǎn)和互聯(lián)網(wǎng)的結(jié)合。阿里巴巴憑借其優(yōu)勢再次走到前列。

2014年，淘寶資產(chǎn)處置平臺(tái)上線，引入多家股份制銀行出售不良資產(chǎn)；同年中國長城資產(chǎn)管理公司旗下的天津金融資產(chǎn)交易所與淘寶網(wǎng)合作；2015年5月，中國信達(dá)將公司不良資產(chǎn)項(xiàng)目推至淘寶平臺(tái)；2015年12月15日，中國華融宣布正式入駐淘寶網(wǎng)資產(chǎn)處置平臺(tái)。

圍繞不良資產(chǎn)的創(chuàng)業(yè)大潮也在涌動(dòng)，一時(shí)間產(chǎn)生了很多的不良資產(chǎn)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，也產(chǎn)生了像野火金融、360PAI.COM、資產(chǎn)360這樣的影響比較大的平臺(tái)。

互聯(lián)網(wǎng)+不良資產(chǎn)的創(chuàng)業(yè)主要圍繞幾個(gè)方面：

第一，拍賣交易平臺(tái)

通過拍賣方式完成資產(chǎn)的轉(zhuǎn)移更符合不良資產(chǎn)本身的特點(diǎn)，也是國有金融機(jī)構(gòu)處置不良資產(chǎn)（無論債權(quán)流轉(zhuǎn)還是實(shí)現(xiàn)抵押物權(quán)）的必要環(huán)節(jié)，對(duì)平臺(tái)的規(guī)模、流量、知名度及運(yùn)營企業(yè)的實(shí)力，甚至資質(zhì)牌照都有較高要求。

因此，拍賣平臺(tái)很難作為創(chuàng)業(yè)公司的起步業(yè)務(wù)。阿里和京東憑借其積累和優(yōu)勢在這一領(lǐng)域壟斷了很大市場份額。

第二，信息服務(wù)平臺(tái)

對(duì)于不良資產(chǎn)的交易雙方來說，信息不對(duì)稱是存在的，不良資產(chǎn)投資毫無疑問是高風(fēng)險(xiǎn)、高收益、高度非標(biāo)準(zhǔn)的投資類型，信息及掌握信息的人就變得尤為重要。

不過由于不良資產(chǎn)也是專業(yè)知識(shí)密集的領(lǐng)域，這類平臺(tái)很多因人才所限，無法就信息提供專業(yè)分析，對(duì)于投資者而言顯得價(jià)值不大。

第三，資產(chǎn)處置催收服務(wù)平臺(tái)

不良資產(chǎn)的投資、處置，法律服務(wù)是最重要的部分。互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)中，從事法律咨詢與催收服務(wù)的平臺(tái)占到數(shù)量的一半以上，由于這是不良資產(chǎn)領(lǐng)域的剛需，這類平臺(tái)很多獲取了風(fēng)險(xiǎn)投資的認(rèn)可。

模式上，很多是法律+催收與大數(shù)據(jù)+催收結(jié)合，法律+咨詢一般是以法律團(tuán)隊(duì)為核心，提供不良資產(chǎn)的訴訟、催收咨詢服務(wù)。大數(shù)據(jù)+催收則是通過大數(shù)據(jù)的整合和記錄，以及信息化的工具進(jìn)行催收服務(wù)。

這類平臺(tái)并曾伴隨著消費(fèi)金融和P2P不良的增長獲得了很大的發(fā)展。催收服務(wù)平臺(tái)的發(fā)展，由于過于追求高效，多數(shù)放棄了訴訟仲裁而以其他手段進(jìn)行催收，而這類手段部分是游走在合法性邊緣的，同樣，大數(shù)據(jù)+催收中，大數(shù)據(jù)的提供和獲取涉及公民個(gè)人信息保護(hù)，也有部分灰色地帶，進(jìn)入2019年后，在全國掃黑除惡行動(dòng)下以及互聯(lián)網(wǎng)金融執(zhí)法趨嚴(yán)的形勢下，大量此類平臺(tái)倒閉，甚至有些涉及刑事犯罪。催收服務(wù)由于合法性要求，大部分轉(zhuǎn)入至律師事務(wù)所。

不良資產(chǎn)服務(wù)互聯(lián)網(wǎng)陣營的擴(kuò)大，無疑豐富了不良資產(chǎn)生態(tài)，提升了不良資產(chǎn)信息傳遞和運(yùn)轉(zhuǎn)的效率，相信未來還會(huì)有更多互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)加入，當(dāng)前除拍賣交易類平臺(tái)外，其他平臺(tái)并沒有火爆的發(fā)展。

究其原因，筆者認(rèn)為，不良資產(chǎn)是資金、資源、知識(shí)高度密集的產(chǎn)業(yè)，是非常接地氣的產(chǎn)業(yè)，不良資產(chǎn)的成交本身不是高概率的交易，因此這一領(lǐng)域不是僅僅靠信息高效傳遞就能解決問題的，要有對(duì)信息神的的專業(yè)分析，因?yàn)檫@直接關(guān)乎資產(chǎn)實(shí)現(xiàn)價(jià)值。

如何將領(lǐng)域內(nèi)信息進(jìn)行專業(yè)加工和分析轉(zhuǎn)換成真正對(duì)投資商有價(jià)值的信息，應(yīng)該成為很多互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)思考的方向。